一、融資租賃中出租方會計核算相關問題

　　關于融資租賃中出租方在租賃期開始日的會計處理方法，《企業會計準則第21――租賃》（以下簡稱租賃準則）第18條規定：“在租賃期開始日，出租人應當將租賃開始日最低租賃收款額與初始直接費用之和作為應收融資租賃款的入賬價值，同時記錄未擔保余值；將最低租賃收款額、初始直接費用及未擔保余值之和與其現值之和的差額確認為未實現融資收益”；《<企業會計準則第21號――租賃>應用指南》（以下簡稱應用指南）作出了類似的規定，在租賃期開始日，出租人應當將租賃開始日最低租賃收款額與初始直接費用之和作為應收融資租賃款的入賬價值，同時記錄未擔保余值；將最低租賃收款額、初始直接費用及未擔保余值之和與其現值之和的差額確認為未實現融資收益。租賃資產公允價值與其賬面價值如有差額應當計入當期損益。

　　《企業會計準則――應用指南》的附錄（以下簡稱應用指南附錄）中進一步明確規定：在租賃期開始日，按租賃開始日最低租賃收款額與初始直接費用之和，借記“長期應收款”科目，按未擔保余值，借記“未擔保余值”科目，按融資租賃資產的公允價值，貸記“融資租賃資產”科目，按融資租賃資產的公允價值與賬面價值的差額，借記“營業外支出”科目或貸記“營業外收入”科目，按發生的初始直接費用，貸記“銀行存款”等科目，按其差額，貸記“未實現融資收益”科目；相關教材中的論述為“在租賃期開始日，出租人應按最低租賃收款額與初始直接費用之和，借記‘長期應收款――應收融資租賃款’科目，按未擔保余值，借記‘未擔保余值’科目，按租賃資產的原賬面價值，貸記‘融資租賃資產’科目，租賃資產公允價值與其賬面價值如有差額，應當計入‘當期損益’，將應收融資租賃款、未擔保余值之和與其現值的差額確認為‘未實現融資收益’。”

　　對于租賃期開始日出租方的會計核算方法，上述有關表述中有三個關鍵問題值得推敲：

　　第一，租賃期開始日，是否將初始直接費用計入“長期應收款”科目。盡管租賃準則及其應用指南、應用指南附錄和相關教材表述完全一致，但是筆者認為，初始直接費用不應計入“長期應收款”科目，借記“長期應收款”科目的金額應該等于最低租賃收款額，而不是最低租賃收款額與初始直接費用之和。

　　第二，租賃期開始日，按租賃資產的公允價值還是按其賬面價值，貸記“融資租賃資產”科目。應用指南附錄主張采用公允價值而相關教材主張采用賬面價值。筆者認為應采用賬面價值，理由是，如果采用公允價值貸記“融資租賃資產”科目，當租賃資產的公允價值不等于其賬面價值時，“融資租賃資產”科目將留有余額（此時租賃資產已經轉移），這既不符合事實也不合理。

　　第三，租賃期開始日，如何確定貸記“未實現融資收益”科目的金額。這是分歧最大的問題，也是核心問題。租賃準則和應用指南的文字表述是一致的，用公式表示為：

　　未實現融資收益=（最低租賃收款額+初始直接費用+未擔保余值）－（最低租賃收款額現值+初始直接費用現值+未擔保余值現值）（公式1）相關教材的論述用公式表示為：未實現融資收益=（最低租賃收款額+未擔保余值）－（最低租賃收款額現值+未擔保余值現值）（公式2）由于初始直接費用與其現值相等，故公式1可以簡化為公式2，也就是說公式1和公式2的方法是一致的。

　　最大的分歧主要在于，如何確定公式2中的最低租賃收款額現值與未擔保余值現值之和，究竟是等于融資租賃資產公允價值，還是等于融資租賃資產公允價值與初始直接費用之和。根據《企業會計準則第21――租賃》第13條的規定：“租賃內含利率，是指在租賃開始日，使最低租賃收款額的現值與未擔保余值的現值之和等于租賃資產公允價值與出租人的初始直接費用之和的折現率”，最低租賃收款額現值與未擔保余值現值之和等于租賃資產公允價值與初始直接費用之和，代入公式2可得到第一種方法（以下簡稱方法一），用公式表示為：未實現融資收益=（最低租賃收款額+未擔保余值）一（租賃資產公允價值+初始直接費用）

　　但是，根據應用指南附錄中的多次闡述，最低租賃收款額現值與未擔保余值現值之和等于融資租賃資產的公允價值，代入公式2可得到第二種方法（以下簡稱方法二），用公式表示為：未實現融資收益=（最低租賃收款額+未擔保余值）一租賃資產公允價值

　　上述方法一和方法二是兩種不同的方法，筆者認為。應當采用方法一確定未實現融資收益。以下通過實例，詳細說明融資租賃中出租方的核算方法及有關問題。

　　二、融資租賃中出租方會計核算例解

　　[例1]2004年12月28日，出租方甲租賃公司與承租方乙公司簽訂了一份租賃合同。合同主要條款如下：（1）租賃標的物：大型生產設備A一套。（2）租賃期開始日：生產設備A運抵乙公司之日（即2005年1月1日）。（3）租賃期：自2005年1月1日起至2007年12月31日止，共3年。（4）租金支付方式：租賃期內每年年末支付租金45萬元。（5）生產設備A在租賃期開始日的公允價值為125萬元，預計租賃期滿，該生產設備公允價值為20萬元（其中乙公司擔保余值15萬元，未擔保余值5萬元）。

　　其他資料如下：（1）租賃期開始日，甲租賃公司租賃資產（生產設備A）的賬面價值135萬元。（2）甲租賃公司在該租賃業務中發生手續費等初始直接費用2萬元。（3）租賃期內每年末如約收到乙公司支付的租金。（4）租賃期滿甲租賃公司收回該租賃資產時，假設有如下三種情況：收回租賃資產公允價值為12萬元，由乙公司支付甲租賃公司3萬元作為擔保余值的補償；收回租賃資產公允價值為18萬元；收回租賃資產公允價值為21萬元。

　　甲租賃公司賬務處理如下：

　　（1）2005年1月1日，租賃期開始日

　　最低租賃收款額=45×3+15=150（萬元）

　　未擔保余值=20-15=5（萬元）

　　初始租賃投資凈額=租賃資產公允價值與初始直接費用之和=125+2=127（萬元）

　　未實現融資收益=150+5-127=28（萬元）

　　127=45×｛[1－（1+r）^-3]／r｝+（15+5）x（1+r）^-3

　　用內插法，可以計算租賃內含利率r=9.97％，編制融資租賃計息攤銷表如表1.

　　計算關系式中④表示④欄上一期的數據。

　　借：長期應收款　　　　　　　1500000

　　　　未擔保余值　　　　　　　　50000

　　　　營業外支出（1350000-1250000）　1001300

　　　　貸：融資租賃資產　　　1350000

　　　　　　銀行存款　　　　　20000

　　　　　　未實現融資收益　　280000

　　（2）2005年12月31日

　　借：銀行存款　　　　450000

　　　　貸：長期應收款　450000

　　借：未實現融資收益　　126619

　　　　貸：租賃收入　　　126619

　　（3）2006年12月31日

　　借：銀行存款　　　450000

　　　　貸：長期應收款　450000

　　借：未實現融資收益　　94377.91

　　　　貸：租賃收入　　　94377.91

　　（4）2007年12月31日

　　收到租金時：

　　借：銀行存款　　450000

　　　　貸：長期應收款　450000

　　借：未實現融資收益　　59003.09

　　　　貸：租賃收入　　　59003.09

　　（5）租賃期滿，若收回資產的公允價值為12萬元，

　　借：融資租賃資產　　　　120000

　　　　其他應收款（150000-120000）　30000

　　　　營業外支出　　　　　50000

　　　　貸：長期應收款　　150000

　　　　　　未擔保余值　　50000

　　借：銀行存款　　　30000

　　　　貸：其他應收款　　30000

　　（6）租賃期滿，若收回資產的公允價值為18萬元，

　　借：融資租賃資產　　180000

　　　　營業外支出　　20000

　　　　貸：長期應收款　150000

　　　　　　未擔保余值　50000

　　（7）租賃期滿，若收回資產的公允價值為21萬元，

　　借：融資租賃資產　　210000

　　　　貸：長期應收款　150000

　　　　　　未擔保余值　　50000

　　　　　　營業外收入　　10000

　　[例2]承例1，租賃開始日，甲租賃公司租賃資產（生產設備A）賬面價值修改為120萬元（低于其公允價值125萬元），其他資料不變。

　　（8）租賃期開始日，甲租賃公司會計分錄如下：

　　借：長期應收款　　1500000

　　　　未擔保余值　　50000

　　　　貸：融資租賃資產　1200000

　　　　　　銀行存款　　　20000

　　　　　　營業外收入　　50000

　　　　　　未實現融資收益　280000

　　顯然，由于租賃資產的賬面價值從135萬元變為120萬元，原來確認營業外支出10萬元（135-125），現在變為確認營業外收入5萬元（125-120）。除此以外，其他計算和會計分錄與例1完全相同。

　　三、融資租賃中出租方會計核算注意事項

　　融資租賃中出租方的會計核算方法應注意以下幾點：

　　第一，在租賃期開始日，按最低租賃收款額（而不是最低租賃收款額與初始直接費用之和），借記“長期應收款”科目，按未擔保余值，借記“未擔保余值”科目。按融資租賃資產的賬面價值，貸記“融資租賃資產”科目，按發生的初始直接費用，貸記“銀行存款”等科目，按計算確定的未實現融資收益金額（等于最低租賃收款額加上未擔保余值減去租賃資產公允價值減去初始直接費用），貸記“未實現融資收益”科目，按租賃資產公允價值與其賬面價值的差額，借記“營業外支出”科目（租賃資產公允價值低于其賬面價值）或貸記“營業外收入”科目（租賃資產公允價值高于其賬面價值）。

　　第二，在租賃期開始日，應計算租賃內含利率，并編制融資租賃計息攤銷表；以后每個計息攤銷期期末，按表中計算確定的“確認融資收入”金額，借記“未實現融資收益”科目，貸記“租賃收入”科目，按實際收到的租金，借記“銀行存款”科目，貸記“長期應收款”科目。

　　第三，出租人于租賃期滿收回融資租賃資產時，按收回租賃資產的公允價值，借記“融資租賃資產”科目，按融資租賃資產公允價值低于擔保余值的差額，借記“其他應收款”或“銀行存款”等科目，按擔保余值，貸記“長期應收款”科目，按未擔保余值，貸記“未擔保余值”科目，按其差額，借記“營業外支出”科目或貸記“營業外收入”科目。

　　需要說明的是，租賃期滿，出租方收回的融資租賃資產應按其收回時的公允價值計量，由于收回融資租賃資產的公允價值低于其擔保余值而應收到的補償金額，是“長期應收款”的收回，不能計入“營業外收入”科目。

　　參考文獻：

　　[1]財政部：《企業會計準則2006》，經濟科學出版社2006年版。

　　[2]財政部：《企業會計準則――應用指南2006》，中國財政經濟出版社2006年版。