5月1日，多家險企開出了公司第一張增值稅發票，這也意味著營改增在保險業正式落地。

　　不過，隨著對細則的消化和對業務影響的分析，《第一財經日報》記者采訪的多位保險公司高管及財稅專業人士均表示，保險公司仍然面臨不少業務難點，而一些業務模式也或因營改增而面臨變化。

　　“對于保險行業來說，營改增會對保險公司的稅負和業務模式產生較大影響。傳統保險行業競爭較為激烈，客戶以個人居多，且面臨著保監會的嚴格監管，因此對于非免稅的險種(如車險、財產險、意外險等)，提高保費轉嫁增值稅的可能性較低。與此同時，由于大部分賠付支出(如醫療費用、標的物毀損賠付)都可能難以取得增值稅專用發票進行抵扣，此消彼長之下，保險公司的稅負將有上升的風險�！逼杖A永道中國中區公司稅業務主管合伙人李軍對《第一財經日報》記者表示。

　　保險公司面臨眾多挑戰

　　5月1日零點，太平洋保險開出了上海地區首張保險增值稅電子發票。同時，本報記者了解到，在人保財險總分公司近40個IT系統陸續升級后，其北京分公司也于5月1日零點整，成功開具了第一張保險業務增值稅專用發票。

　　另外，太平人壽等保險公司也宣布自己開出了公司首張增值稅發票。太平人壽相關負責人還表示，在前期準備過程中，已全方位多角度梳理業務流程，甚至根據“營改增”新頒布的稅務法規，建立了“營改增”政策法律法規專庫并具體落實。

　　從這些保險公司的準備情況來看，短時間完成“營改增”切換工作確實是一項極大的挑戰，主要原因是保險公司的日常經營管理高度依賴電子信息系統，分支機構遍布全國，直接面對大量機構和個人客戶。太平人壽人士表示，營改增對內部管理系統提出了非常高的要求，需要改造開發大量與業務運營、財務管理、稅務處理等有關的系統模塊，其中發票開具是系統改造過程中最大難點。

　　管目前保險公司都已經陸續開出了增值稅發票，但這并不表示“營改增”已順利過渡。相反，還有眾多挑戰擺在保險公司面前。

　　李軍表示：“總結來說，保險公司現階段面臨的難點主要包括銷項稅能否轉嫁，進項稅可以抵扣的不多;總公司集中收付‘三流不合一’;再保政策至今不明;個人經紀傭金目前沒有專票抵扣等�！�

　　其中，總公司的“三流不合一”問題成了目前許多擁有眾多分支機構的大型保險公司在納稅管理上比較“頭痛”的一點。

　　李軍解釋稱，“三流不合一”中的“三流”即指現金流、發票流、應稅勞務流。這種情況比較集中出現在保險總公司集中收付的情況下。

　　中再產險財務與資產管理部人員撰文表示，目前比較典型的保險公司，一般由總公司-省級-地市級-縣級等多個層級的經營機構和營業網點組成。由于保險公司業務模式呈金字塔狀，底層分支機構是業務的主要來源，因此銷項稅主要集中在底部;而總公司或省級分公司通常負責集中采購和集中轉分，進項端多集中在頂部。

　　李軍舉例稱，譬如保險總公司在“總對總”的情況下代分公司簽訂了辦公樓租約，對方的增值稅發票開具給總公司，但總公司一般沒有業務，這就會造成采購進項倒掛的情況出現。按照目前保監會的要求，保險公司總公司也可能很難將采購的設備、軟件“轉售”給下轄分公司并收取費用。

　　同時，上述中再產險人員稱：“在營業稅政策下，保險公司每個層級的每個經營機構都是獨立的納稅主體，每個納稅主體構成納稅單位，在機構所在地獨立申報并繳納營業稅。營改增實施后，如果依然實行當地納稅政策，會產生銷項和進項不匹配的問題，分支機構每個納稅期內需要繳納大量的增值稅，而總公司或省級分公司有可能存在大量的留抵稅額無法抵扣，在一定程度上加重企業的稅務負擔�！币虼耍�“營改增”下能否實行匯總繳納也是各個保險公司較為關心的問題。

　　李軍表示，目前部分省份的國稅局已經向省內大部分保險公司下發了關于匯總繳納增值稅的通知，明確了匯總繳納的范圍、日常管理和納稅申報的方法，其他省份也在積極討論研究相關問題。

　　產品定價或難變動

　　事實上，“營改增”對于保險公司定價、承保、渠道、再保、理賠、財務核算、供應商管理、IT系統等在內的幾乎所有業務環節都會發生影響。

　　以定價為例，在保險合同的定價模型中，流轉稅稅率是一個重要的因子。由于營業稅是價內稅，直接構成保單價格的一部分。而增值稅為價外稅，以銷項稅減去可以抵扣的進項稅得出應納稅額�！盃I改增”后，如果不能轉嫁銷項稅，那按照金融業6%的稅率來計算，原來可以確認的100元收入在價稅分離之后有5.7元將變為增值稅，即計入收入的部分下降5.7%。同時，各類營業費用中所含的進項稅也將抵扣應納稅額，不再進入費用。因此，保險定價模型要隨著收入費用核算原則的變化而變化。

　　“由此可見，營改增后，保費收入、分保費用等口徑會發生變化，以此為基礎計算的費用率、準備金等也會相應變化，在利用歷史數據對保險合同進行定價的過程中，要充分考慮到營改增的影響�！鄙鲜鲋性佼a險人員表示。

　　根據中再產險精算團隊的估算，在為產品定價時，每100單位的保費收入，在營改增之后產品所對應的費用中，至少要有11單位的費用可以抵扣，才能夠與營業稅環境下的產品預期利潤(為保費收入減去預期賠款、費用、稅金之差)持平。

　　合眾人壽董事長戴皓在今年“兩會”時就表示，保險公司是重人力、輕資產的行業，主要成本支出中賠付成本、代理成本、人力成本、保險準備金等，都無法取得增值稅專用發票，沒有進項可以抵扣。

　　另外，“營改增”對投資類金融產品買賣也采用取差價征收增值稅的政策，則投資業務稅負將直接增加1%，投資收益減少。而部分保險企業的利潤主要來源就是投資收益。

　　保險公司是否會通過提價方式來轉嫁增值稅呢?《第一財經日報》記者采訪多位保險公司人士，答案均是否定的�！澳壳皣鴥鹊谋ｋU市澈爭已然激烈，不降價就不錯了，漲價幾乎不可能，因此增值稅的銷項稅也無法轉嫁。”一名財產險公司財務部人士對本報記者表示。另一名保險公司高管也表示，目前對于產品定價并沒有因為營改增調整的計劃。

　　產險理賠模式或將調整

　　如果銷項稅難以轉移，那么“想方設法”地增加進項稅抵扣就成了保險公司降低稅負成本的唯一途徑�！暗�若業務模式不適應稅制的話，調整就是必然的�！崩钴姳硎尽�

　　“增值稅明顯的特點是憑票抵稅，營改增前，因為不存在抵扣問題，公司取得的發票均以全額進入固定資產或成本費用，發票類型對公司沒有實質性影響;營改增后，保險公司對外采購取得的增值稅專用發票，可以做進項稅抵扣，抵減同一時期的銷項稅額，采購時能否取得增值稅專用發票，直接影響到公司應納稅額的多少�！鄙鲜鲋性佼a險人員表示。

　　從保險公司的利潤表構成來看，營業支出中最大部分無疑是賠付支出。而費用類科目中，手續費及傭金支出則是重要組成部分。因此，這兩者能否抵扣也成為了影響保險公司稅負水平的關鍵所在。

　　長江證券表示，企業為降低增值稅稅負，可通過改進業務模式降低人力成本和賠付支出中不可抵扣的比率。以手續費及傭金的被支付方??保險代理為例，代理的可抵扣率排名是：機構代理>個人代理>內部人員營銷，因此，保險公司或加大機構代理銷售占比，提升營業成本可抵扣率。

　　對于擁有龐大營銷員隊伍的壽險公司而言，這是否意味著保險公司將降低直銷和個人營銷員渠道的比重轉而更多倚靠保險中介?多位壽險公司高管或財務人員都對本報記者表示，保險公司考慮渠道布局是站在整體戰略的方面，而稅負問題只是其中的一個問題，并不會單純因為稅負來大幅調整渠道。因此，“營改增”預計并不會對直銷和個人營銷員渠道產生很大的影響。

　　一名大型保險經紀公司總裁對本報記者表示，他認為保險中介也不一定會因為營改增有很大的規模上升�！耙环矫�，很多保險中介本身也是增值稅的小規模納稅人。另一方面，從理論上來說，個人營銷員‘背地里’也可以找一些中介公司掛靠來實現開票，不過大型保險中介一般不太會接受這種模式。”

　　同時，李軍表示，保險公司的個人營銷員是否可以找稅務局代開增值稅專用發票也在研究中。

　　更重要的原因是，由于免稅因素，此次“營改增”對于壽險公司來說本身就不會對稅負產生太大影響。一名大型壽險公司財務人員表示，根據測算，此次“營改增”對該公司的稅負水平“利空大于利好”，但總體看影響不大�！拔覀兊臉I務中90%以上都是一年期以上的人身保險，而這些業務均屬于免征增值稅范圍，因此營改增對我們的稅負水平影響不大，那自然沒有對現有渠道和理賠方式做出改變的必要，因為影響的比例太小�！�

　　另一名大型壽險公司人員表示：“在營改增的初期測算過程中，我們原先預計營改增會增加稅負水平10%以上，但得益于上月底財政部和國家稅務總局的補充文件，營改增目前對我們的影響已經很小了。”

　　上月末，財政部和國家稅務總局發布《關于進一步明確全面推開營改增試點金融業有關政策的通知》，其中明確表示質押式買入返售金融商品、政策性金融債券的利息收入及企業年金業務屬于過渡政策的免征增值稅范圍，而后者對養老險公司和壽險公司來說尤為重要。

　　《第一財經日報》記者在采訪中發現，相對于壽險公司而言，營改增或許對多數險種都不屬于免稅范圍的傳統財產險公司將產生更大的影響。

　　“對于財產險公司，如果不調整價格的話，確實很難消化增加的稅務成本。1994年稅改時有‘超稅負返還’的政策。然而這次營改增還未出現這樣的優惠政策�！崩钴姳硎尽Ｒ虼�，對于財產險公司而言，將面臨比壽險公司更為迫切的增加進項稅抵扣的需求，而賠付支出成了其中一個重要的切入點。

　　長江證券表示，在保險賠付支出中，保險賠付不征收增值稅，對于壽險公司由于大部分業務免征增值稅，因此賠付不征收增值稅業務可以吻合;而對于產險公司，保費收入形成銷項稅，進項方面產險或將被保險人的保險賠付轉為購買產險賠付實物或服務，從而擴大進項可抵扣金額。

　　目前來看，3月底發布的營改增細則只是明確了被保險人獲得的保險賠付不征收增值稅，但是多名保險公司管理人員對本報記者表示，對于保險公司端，賠付支出是否可抵扣還在與稅務機關積極討論中。但他們也坦承，現金賠付可以抵扣的可能性較小，但貨物/服務賠付可抵扣進項稅的可能性較大。

　≠例而言，如果車險出險，保險公司直接將賠款以現金形式轉賬給車主，由于車主無法開具增值稅專用發票，那這筆賠付支出保險公司就無法抵扣進項稅，而如果車主將車交予4S店修理，保險公司直接與4S店結算修車費用，4S店就可能開具增值稅專用發票給保險公司，保險公司因此得以進行進項稅的抵扣。

　　那產險公司是否會在營改增之后改變理賠模式呢?多位受訪的產險公司高管及財務人員的答案均是“會”，但理賠模式的改變并非一蹴而就。一名大型產險公司高管就對本報記者表示，目前這項規定還未最后明朗，如何改變模式還未可知，況且改變理賠方式牽涉到更改保單條款，也并非可以馬上完成。

　　李軍表示，最近財政部也一直在收集各行業的反饋信息，后續不排除還會有類似上述補充文件發布的可能性。